Ритейлер готовится разместить по открытой подписке 11,15 млн обыкновенных акций, сообщил вчера «Магнит». Это составляет 13% от увеличенного уставного капитала компании. Цена размещения пока не определена. «Магнит» планирует разместить допэмиссию на Лондонской и российских биржах, организаторы — ВТБ и Morgan Stanley, рассказали источники в этих банках. Размещение запланировано на 20-е числа октября, уточнил источник, близкий к акционерам «Магнита».
Размещение, скорее всего, пройдет с небольшим дисконтом к текущей цене, считает аналитик ИК «Метрополь» Мария Сулима. Учитывая, что вчера акции «Магнита» на ММВБ стоили 1585 руб., стоимость пакета может составить более 17,5 млрд руб. Средства от допэмиссии пойдут преимущественно на открытие гипермаркетов, говорит источник, близкий к акционерам «Магнита»: «Никаких сделок M&A не планируется, переговоров по обмену акциями сейчас не ведется».
Будет ли участвовать в выкупе допэмиссии основной владелец «Магнита» Сергей Галицкий, собеседник «Ведомостей» не говорит. Сам Галицкий от комментариев отказался. Если он захочет сохранить пакет, то ему придется заплатить около 7,6 млрд руб. Если Галицкий не будет выкупать акции, его доля может снизиться с нынешних 49,3% до 43,6%.
По данным компании, только с начала года банки одобрили ей кредитные линии на общую сумму около 7 млрд руб., из которых выбрано чуть более 4 млрд руб. Кроме того, неиспользованными остаются кредитные линии в Альфа-банке (2,1 млрд руб.) и ВТБ (2,5 млрд руб.). У компании есть средства для открытия заявленного количества дискаунтеров, но на гипермаркеты денег у «Магнита» нет, говорит аналитик Credit Suisse Виктория Петрова. Ритейлер в этом году планирует открыть 413 дискаунтеров и четыре гипермаркета (сейчас — шесть). На 2010 г. запланировано открытие 14-16 гипермаркетов и 250-270 дискаунтеров.
Не все миноритарные акционеры и инвесторы готовы покупать новые бумаги. «Компания торгуется практически на историческом максимуме, в ближайшее время вряд ли эти бумаги покажут существенный рост, поэтому акции нового выпуска мы покупать не будем», — говорит начальник отдела портфельного управления «Райффайзен капитала» (владеет около 2% акций) Игорь Кобзарь. Портфельный управляющий УК «Тройка диалог» (акционер «Магнита») Андрей Килин, миноритарный акционер «Магнита» Алексей Богачев и директор Prosperitу Capital Management (около 2% акций) Алексей Кривошапко говорят, что рассмотрят возможность покупки бумаг нового выпуска, но размер пакета будет зависеть от цены предложения.
Справка:
«Магнит»
Продуктовый ритейлер
Капитализация (LSE) – $4,7 млрд.
Финансовые показатели (МСФО, 1-е полугодие 2009 г.):
Выручка – $2,38 млрд,
Чистая прибыль – $69,4 млн.
